③ FirstTrust：バイライトインカム(アクティブ運用)【FTHI】オルタナティブETF

　【 コア･サテライト戦略 】 FTHI(エクイティ・インカム戦略)ETF

　　分配金利回り､騰落率､価格変動率(リスク)を調べる。

　FTHIは米国上場株式に幅広く投資しながら 　S&P500指数に対するコールオプションを売却し、 インカム収益の獲得を目指すアクティブ運用のETFです。 　 (米国上場株式+オプション戦略が対象)/約240社

※補足説明： 過去から現在の価格推移をグラフで確認する。 FTHIを調べる。 1.ファンドの種類：エクイティ・インカム戦略とは 　株式市場に投資しながら、安定したインカム収益を得ることを目的とした投資戦略です。

※補足説明： 分配金利回り＝ 年間の分配金合計を年末価格で割った値を算出する。 投資資金に対して年間で配当(分配金)が貰えるか確認する。 但し､年毎の変動幅が有る為､分かり難い。

※補足説明： 分配金利回りの幾何平均(相乗平均)を算出する。 条件は設定日(2014/01/06)から上記､各年の12月末までの分配金利回りのみで算出する。 平均年間分配金利回り＝ 各年の分配金利回りを幾何平均(相乗平均)で算出する。 目的は投資資金に対して年間で平均的に配当(分配金)がいくら貰えるか確認する。

※補足説明： 2014年～2024年(11年間)の年高値と年安値の価格推移を確認する。

※補足説明： 2014年～2024年(11年間)の年高値と年安値の価格推移を確認する。

※補足説明： 2014年～2024年(11年間)の年間の騰落率を確認する。 騰落率＝ 各年の年始価格と年末価格の価格差を年始価格で割った値を算出する。 目的は投資資金に対して年間でいくら儲かったか(損したか)を確認する。 但し､単年の運用成績の為､将来予測が立て難い。

※補足説明： 騰落率の幾何平均(相乗平均)を算出する。 条件は設定日(2014/01/06)から上記､各年の12月末までの騰落率のみで算出する。 平均年間成長率＝ 各年の騰落率を幾何平均(相乗平均)で算出する。 目的は投資資金に対して年間で平均的にいくら儲かるか(損するか)を確認する。

※補足説明： 設定日から去年12月末までの価格変動率(リスク)を年率で算出する。 条件は日足(営業日)の終値からヒストリカル･ボラティリティを算出する。 結果の変動率をそれぞれ判断基準 A､ B､ C とする。 日足の判断基準 A：14.91% / 年 週足の判断基準 B：14.91% / 年 月足の判断基準 C：13.54% / 年 価格の変動は日足より週足より月足の順で変動率は低下する。 ※上記表の変化率 A､ B､ C 算出条件 ・変化率 A は日足(営業日)の終値と期間は1年間分のみを抽出し算出する。 ・変化率 B は週足(週末の営業日)の終値と期間は1年間分のみを抽出し算出する。 ・変化率 C は月足(月初の営業日)の終値と期間は1年間分のみを抽出し算出する。